บล.บัวหลวง..................SCC สอยเล่นสั้น พื้นฐาน 450 บาท รายงานกำไรไตรมาส 3/54 ที่ 7.4 พันลบ. (EPS ที่ 6.15 บาท)เพิ่มขึ้น 12% จากปีก่อนแต่ลดลง 2% จากไตรมาสก่อน นอ้ยกว่าที่ตลาดคาด 10% แนวโน้มผลประกอบการที่อ่นตัวลงในไตรมาส 4/54 เนื่องจากน้ำท่วม สิ่งที่เปลี่ยนแปลง ได้ปรับประมาณการกำไรปี 54 ลดลง 7% เป็น 3 หมื่นลบ. และปรับลดเป้าหมายปี 55 ลงเป็น 450 บาทเดิม 480 บาท คำแนะนำ คาดว่าหุ้นจะปรับลงระยะสั้น เนื่องจากไม่มีปัจจัยหนุน และมีความเสี่ยงที่ศก.ต้องใช้เวลานานกว่าจะฟื้นตัวจากน้ำท่วม แต่อย่างไรก็ตามหากราคาอ่อนตัวลงมองเป็นโอกาสเข้าซื้อสะสมสำหรับนักลงทุนระยะยาว เนื่องจากแนวโน้มกำไรระยะยาวของ SCC ยังคงยอดเยี่ยม ..............................AJ เร่งปั๊มกำลังผลิตใหม่หนุนงบ ลั่นปั๊มฐานลูกค้าใหม่จากญี่ปุ่นเข้าพอร์ตเพียบ มั่นใจเพิ่มสัดส่วนต่างชาติเกิน 60% แถมความต้องการผลิตภัณฑ์ช่วงน้ำท่วมพถุ่งเกินคาด ปั๊มกำลังการผลิตเต็มพิกิด "ซื้อ"เป้าหมาย 61 บาท ส่วน PTL ไม่น้อยหน้างัดกลยุทธ์ใช้เครือข่ายทุกทวีปทั่วโลกขยายฐาน มั่นใจผลประกอบการติดปีก ฟากโบรกแนะนำสอยพื้นฐานบันเจิดทั้งคู่
คู่หูคู่หุ้น....................KTB เทคนิคแจ่ม พื้นฐาน 19.50 บาท กำไรก่อนตั้งสำรองและภาษีเพิ่มขึ้นอย่างก้าวกระโดด ถึง 16% QoQ และ 29%YoY เนื่องจากธ.มีรายได้ดบ.และรายได้จากการแลกเปลี่ยนเงินตราตปท.เติบโตสูง แม้รบ.จะมีการชำระเงินกู้ 5.5 หมื่นลบ.(หรือ4%ของสินเชื่อ) ในก.ค54 นอกจากนี้ยังมีรายได้จากการแลกเปลี่ยนเงินตราตปท.เพิ่มขึ้น 15%QoQ และ 77%YoY ทางพื้นฐานแนะนำ "ซื้อ" ทางเทคนิคเกิดสัญญาณบวกในเครื่องมือ Modified Stochastic ราคาหุ้นแกว่งตัวอยู่ในกรอบขาขึ้น โดยแนวรับ 15.10 บาทต้าน 16บาท
เด็กแนว.................. VNT ปัจจัยบวกคือแนวโน้มกำไรไตรมาส 3 อาจจะทุบสถิติอีกครั้ง ต่อจากไตรมาส 2 ที่ผ่านมาโตรุนแรงไปแล้ว ใรอบ 6 เดือนนั้นกำไรทะลัก 72% หรือ 972 ลบ. ขณะที่ไตรมาส 3 ยอดขายที่เพิ่มมากขึ้นจากความต้องการใช้ PVC และราคาขายที่สูงขึ้นเป็นผลให้ทั้งยอดขายและอัตรากำไรอาจเพิ่มขึ้นรุนแรงก็ได้ โดยมองว่ากำไรไม่น้อยกว่าไตรมาส2 ไม่น้อยกว่า 780 ลบ. ซึ่งจะทำให้กำไรทุบสถิติ ราคาในกระดานตอนนี้ถูกเกินไป ขั้นต่ำต้อง 16 บาท สัญญาณกราฟ Buy Signal บอกว่าจะไต่ไป 16 บาทในไม่ช้า...............................TFD แนวโน้มกำไรทะลักเป้าทะลุ เมื่อต้นก.ย ผู้บริหารออกมายอมรับว่าขายที่ดินได้ล็อตสำคัญมูลค่า 440 ลบ. จะบันทึกเข้าไตรมาส 3เนี่ย ดันทุบสถิติจนกลายเป็นหุ้นร้อนแรง และมองว่าทำเลของบ.ได้เปรียบไม่โดนน้ำท่วมจึงมีโอกาสได้รับความสนใจย้ายฐานเข้ามามากขึ้น ในไตรมาส 4 นี้กำไรจะเพิ่มขึ้นไปอีก เพราะจะขายอีก 3 รง.ให้กองทุน TFD Fund มูลค่า 140 ลบ. กำไรในปีนี้ไม่น้อยกว่า 350 ลบ.หรือกำไรต่อหุ้น0.50 บาท ทำให้ค่าP/E เหลือเพียง 1.8 เท่า นย.ปันผลจ่ายไม่น้อยกว่า 60% ของกำไร ก็อาจปันผล 0.30 บาท หรือ(30%) บอกคำเดียวว่า "ซื้อ" กราฟเกิด Divergence ขั้นรุนแรง จะส่งผลให้หุ้นเป็นขาขึ้น ต้านแรก 1 บาท ถัดไป 1.15 บาท ระยะยาวยกฐานไปยืนเหนือ 1.20 บาทต่อไป
กระซิบหน้าจอ………………LH ขณะที่แผนจัดตั้งกองทุนอสังหาใหม่ จะมีมูลค่า 4-5 พันลบ. ซึ่งสินทรัพย์ส่วนใหญ่เป็น Service Apartment และมีกำหนดออกขายในช่วง ไตรมาส 4/54-1/55 "ซื้อ" (รับ 5.20 ต้าน 6.20) .............................IRPC คาดว่าราคาน้ำมันดิบที่เริ่มมีแนวโน้มทรงตัว ประกอบกับไตรมาส 4/54 มีการหยุดซ่อม ทำให้บ.มี Inventory ในระดับต่ำกว่าเมื่อเทียบไตรมาส 3/54 ที่ผ่านมาขณะที่ค่าการกลั่นปัจจุบันอยู่ในระดับสูง ขณะที่ช่วงปลายปี 54 จะเป็นไฮซีซันของ Heating Oil "ซื้อ" (รับ 3.58 ต้าน 4.06)
บล.เอเชียพลัส....................AOT เป้าหมาย 51 บาท แต่เชื่อว่าในสนามบินสุวรรณภูมิมีโอกาสน้อยมากที่น้ำจะท่วมซึ่งเป็นแหล่งรายได้หลักของAOT เพราะมีการป้องกันอย่างแน่นหนา คือตั้งคันกั้นสูงจากคันคอนกรีตเดิมจาก 3 เมตรเป็น 3.5เมตร ขณะที่สนามบินยังมีอุปกรณ์ป้องกันอื่นๆอีกคือ อ่างรับน้ำ 6แห่ง สถานีสูบน้ำ 2 แห่ง และเครื่องสูบน้ำ 4 เครื่อง จึงคาดว่าการขึ้นลงเครื่องบิน รวมถึงกิจกรรมภายในสนามบินจะเป็นตามปกติ สภาอุตฯท่องเที่ยวออกมาประเมินว่ากระทบต่อนักท่องเที่ยวต่างชาติ 1.0 ล้านคนในระยะ 3เดือนข้างหน้าหรือคิด 5.3% ของสมมติฐาน ทั้งนี้คาดว่าจะส่งผลอย่างมีนัยต่อกำไรถึง 18.2% จากประมาณการกำไรเดิมในปี 55 ส่งผลให้ฝ่ายวิจัยปรับลดประมาณการกำไร(สิ้นสุดก.ย55)ลงเพียง 7.6% จากประมาณการเดิม คาดกำไรปี 55ที่ 4.0 พันลบ.ยังเติบโต 54.2%YoY "ซื้อ"
บล.เกียรตินาคิน.................. PTTEP เป้าหมาย 178 บาท ประกาศกำไรไตรมาส 3/54ที่ 7,450 ลบ. ลงลง 33%QoQ 30%YoY เพราะมีผลกระทบจากการรับรู้ Fx Loss มากถึง 5,478 ลบ. จากค่าเงินแคนาดาที่เทียบกับดอลาร์สหรัฐ อย่างไรก็ตามการขาดทุนจากอัตราแลกเปลี่ยนไม่กระทบกระแสเงินสดของบ. แต่ยังดีกว่าที่เราคาดการณ์ 9% ขณะเดียวกันเชื่อว่ากำไรไตรมาส 4/54จะกลับมาแข็งแกร่ง แม้ราคาน้ำมันยังคงกดดัน แต่จะมีการปรับราคาก๊าซในช่วงต.ค54เพียงพอชดเชยการลดลงของราคาน้ำมีน ขณะที่ยอดขายที่เพิ่มขึ้นจากการเริ่มดำเนินการผลิตในแหล่งปิโตรเลียมใหม่ นอกจานี้แนวโน้มเงินแคนาดาเริ่มปรับตัวแข็งค่าขึ้น ทำให้คาดว่าจะไม่เห็นผลขาดทุนจากอัตราแลกเปลี่ยนมากเหมือนไตรมาส3/54 ที่ผ่านมา จะเป็นปัจจัยบวกต่อกำไรในไตรมาส 4/54 อีกทั้งราคาหุ้นมีอัพไซด์ 13.7% "ซื้อ"
บล.ทรีนีตี้......................TPC เป้าหมาย 33.50 บาท อิง PER ปี 54และปี55 ต่ำเพียง 8.22 และ 7.63 เท่าตามลำดับ ค่า P/BV อยู่ที่ 1.25 และ 1.18 เท่าในปี54 และปี 55ซึ่งถือว่ายังต่ำ และสามารถลงทุนระยะยาวรับปันผลได้ แม้ภาวะอุตฯปิโตรเคมีไม่สดใสแต่สเปรดของ PVC ยังคงดีสวนทางปิโตรเคมีและพลังงานประเภทอื่อน แต่คาดการณ์ว่าหลังน้ำลด ดีมานด์ก่อสร้างน่าจะกลับมาดีขึ้น ซึ่งจะเป็นปัจจัยหนุนผลประกอบการดีขึ้นแต่ไตรมาส 1/55เป็นต้นไป ดังนั้นประมาณการกำไรปี 54 ที่ 2,332 ลบ. โดยขณะนี้บ.ได้ทำได้ 1,818 ลบ.หรือ 78% แล้ว "ซื้อ"
บล.ดีบีเอส วิคเคอร์ส………………….BEC เป้าหมาย 42 บาท เพราะมองปัญหาน้ำท่วมน่าจะทำให้กระทบน้อยกว่าบ.อื่นๆในอุตฯเดียวกัน หลังรายการละครหลายชุดเรื่องช่วงซุปเปอร์ไพรม์ไทม์ได้รับความนิยมสูงมาก และประสบความสำเร็จในโปรแกรมข่าวโดยเฉพาะเกี่ยวกับน้ำท่วม นอกจากนี้ยังมีความสามารถสูง จึงคาดว่าผลงานจะฟื้นตัวได้เร็วกว่าคู่แข่งอื่นๆ ตลอดจนอัตราปันผลปี 55 เป็น 6% มีส่วนเพิ่มจากราคาพื้นฐานเป็น 10.5% "ซื้อ"
บล.โกลเบล็ก..................HEMRAJ ดีด๊าสุดฤทธิ์ หลังลูกค้าญี่ปุ่น อเมริกา ยุโรป จีนพุ่ง เป้าลงทุนในนิคมเพียบ พ่วงข่าวดีธุรกิจให้เช่าโกดังสินค้าหนีน้ำพุ่งปรี๊ด 100% ลั่นยอดขายทั้งปีโตเกิน 1,000 ไร่ชัวร์ โบรกชมเปาะพื้นฐานแกร่งจริงคาดรายได้ปีนี้และปีหน้าโตโดดเด่นสูงเป็นประวัติการณ์ "ซื้อ" เป้าหมาย 3.00 บาท
บล.กิมเอ็ง................... SPALI พร้อมเข็นรายได้เข้าเป้า 1.3 หมื่นลบ. ไม่หวั่นปัญหาน้ำท่วมกรุง แม้ยอดขายแนวราบส่อแววหด ลุ้นแรงเหวี่ยงกลับไปยังความต้องการซื้อโครงการแนวสูงเพิ่ม พร้อมโชว์ Backlog ในมืออีกกว่า 1.9 หมื่นลบ. แนะนำ"ซื้อช่วงอ่อนตัว" เป้าหมาย 16.60 บาท คาดจ่ายปันผลครึ่งปีหลังอีก 0.23 บาท
บล.ทิสโก้........................IRPC กูรูประเมินผลงานไตรมาส 4/54 ยังเสี่ยงกังวลศก.ชะลอตัวกดดันราคาน้ำมัน และปิโตรเคมี บวกการหยุดซ่อมบำรุงใหญ่หลังไตรมาส 3/54 ผลงานพลิกขาดทุน 177 ลบ. แต่งวด 9 เดือนกำไร 6.3 พันลบ. พื้นฐานราคาเหมาะสม 6 บาท "ซื้อเก็งกำไร" มีโอกาสทสดอบที่ 4.60 บาทได้หากผ่านแนวต้านแรก 4.10 บาท ส่วนแนวรับ 3.80 บาท
ไม่มีความคิดเห็น:
แสดงความคิดเห็น