หุ้นเชียร์โบรกเกอร์ 24/11/54

  บล.บัวหลวง..................SC สอยสะสม ตั้งราคา 12.80 บาท จาก 1)รายงานกำไร 294 ลบ.ในQ3/54  +107%YoY  -18%QoQ  2)กำไรเติบโตเป็น 2 เท่า หนุนจากรายได้โครงการที่อยู่อาศัยเพิ่มขึ้น 1.8 พันลบ. +125%YoY  3)คาดว่าจะรายงานกำไรลดลงทั้ง YoY QoQ ในไตรมาส 4/54 เนื่องจากน้ำท่วม และ 4) ไม่มีโครงการใดเลยของSC ที่ถูกน้ำท่วมในโครงการ แต่อัตราการจองซื้อแน่นอนว่าจะได้รับผลกระทบจากน้ำท่วม แนะนำ "ซื้อ" เนื่องจากจุดเด่นคือซื้อขายที่มูลค่าถูกเกินไป โดยค่าพี/อีเพียง 5.2 เท่า และคาดการณ์ปันผล 6.4%  7.9% ในปี 54,55 ...............................THCOM สัญญาณฟื้นรับแรงหนุนผลการดำเนินงานQ4/54 ยังมีกำไรโดดเด่นต่อเป็นไตรมาสที่ 2 หนุนทั้งปีคาดพลิกกำไร 110 ลบ. จากปีก่อนขาดทุน 699 ลบ. เหตุรับรู้รายได้จากโครงการ NBN จากออสเตรเลีย และ MEASAT ในมาเลเซีย พร้อมการันตีปีหน้าโตก้าวกระโดดด้วยการใช้บริการในจีนเพิ่ม กูรูส่องปี 55 กำไรสูงถึง 654 ลบ. แนะนำ "ซื้อ" เป้าหมาย 18 บาท ส่วนเทคนิคลุ้นทะลุ 10.50 บาท


   คู่หูคู่หุ้น....................SCB ฐานแกร่ง ตั้งเป้า 128 บาท สินเชื่อเติบโตสูงสุดในกลุ่มธ. เพิ่มขึ้น 2.9%MoM ในต.ค54 มองว่าเป็นสัญญาณดี ปัจจัยสำคัญคือการเบิกใช้วงเงินสินเชื่อของลูกค้า ปรับเพิ่มคำแนะนำจาก Neutral เป็น "Outperform"  โดยในช่วงที่ผ่านมา ราคาหุ้น Underperform กลุ่มธ.ทำให้หุ้นมีราคาถูกลง ขณะเดียวกันธงรายงานอัตราการเติบโตของสินเชื่อสูงถึง 2.9%MoM ในต.ค54 ซึ่งเป็นปัจจัยบวกต่อหุ้น  

เด็กแนว.................. SST พื้นฐานแข็งแกร่งแต่สภาพคล่องน้อย ผลประกอบการที่ผ่านมากำไร 190 ลบ. พุ่งขึ้น660% จากการขายคลังสินค้าเข้า Property Fund จึงมีกำไรดีที่สุดเท่าที่เคยเปิดบ.มา โดยมี EPS 1.62 บาท ราคาหุ้นไม่ควรน้อยกว่า 12 บาทแล้วทางทฤษฏี รายการสำคัญคือการล้างหนี้บ.ลูก โดยการ Hair Cut จากสถาบันการเงิน และจะมีการรับรู้กำไรกลับเข้ามาประมาณ 1,300 ลบ. ยังไม่เข้าไตรมาสไหนเลย ดังนั้นเป็นไปได้ว่าQ3 นี้จะรับเข้ามาทั้งกอ้น ซึ่งถ้าเป็นเช่นนั้นจะทำให้กำไรของบ.ปีนี้มากพอกับหุ้นพลังงานขนาดเขื่องๆบางตัวอีก  กำไรปีนี้ก็ไม่น่าจะน้อยกว่า 1,100 ลบ.หลังหักภาษี EPS พุ่ง 9 บาทและ Bookจะพุ่ง 8บาทเป็น 16.80 บาท ....................................SIRI ยอมรับว่าอาจใช้เงิน 50 ลบ. ในการสร้างขวัญและกำลังใจช่วยลูกบ้าน แต่ฐานกำไรของบ.ระดับ 1.9 พันลบ.ถือว่าจิ๊บๆ และยอดขายในมือ 2.6 หมื่นลบ. ที่รอรับรู้ถือว่าแข็งแกร่งไม่แพ้ใคร ถ้าให้จัดลำดับถือว่ามี 3 สิ่งสุดยอดในตัว อันแรกคือพี/อีระดับ 4 เท่าต่ำสุดในกลุ่มอสังหา , กำไรของบ.ปีนี้ที่ทุบสถิติที่เคยมีมาและประการสำคัญคือ คาดว่าจ่ายปันผล 0.14 บาท (12%) สูงสุดในกลุ่มอสังหา สัญญาณเทคนิค U-Curve เป้าหมายระยะสั้น 1.35 บาท ส่วนพื้นฐาน 1.60 บาท หุ้นดี ราคาถูก ปันผลสูงเด่น จะซื้อเก็งหรือลงทุนได้ทั้งนั้น


  บาดตาเซียน................... "เขาว่า" คือ นิทานตลาดหุ้น.............BTS โครงสร้างระยะสั้น มีลุ้น 0.74-0.75 ได้  แล้วถ้าไม่ลงมาต่ำกว่า 0.70อีก ขาลงน่าจะจบ  สรุปให้น้ำหนัก......มองแนวโน้มระยะสั้น เป็นเชิงบวก   กลยุทธ์....ราคา 0.67-0.65 ยังน่าซื้อ  /ถ้าต่ำกว่า 0.62 Cut Loss  


กระซิบหน้าจอ…………………IVL โดยปัจจุบันSpreal PTA ปรับตัวลดลงกว่า 10%QoQ เหลือ 190ดอลลาร์ต่อตัน (Qtd) ส่วนหนึ่งจากการเพิ่มของ Supply จำนวนมากจากจีน ขณะที่กลุ่มผู้ผลิตมีความเชื่อว่าทิศทางราคา PTA จะยังคงลดลง ทำให้ระยะสั้นเกิดการชะลอคำสั่งซื้อ "ซื้อ"(รับ 28.50 ต้าน 32.50)................................TRUE ได้รับการชดเชยบางส่วนจากธุรกิจทรูออนไลน์ที่มีกำไรปกติ เพิ่มขึ้นจากไตรมาสก่อนราว 63 ลบ.มาที่ 262 ลบ. จากแรงหนุนอินเทอร์เน็ตความเร็วสูงแพ็กเกจใหม่ที่ช่วยดันรายได้เติบโต 6.3%QoQ "ซื้อ"(รับ2.96 ต้าน 3.40)


  บล.ทิสโก้....................TPIPL เป้าหมาย 19.90 บาท ผลประกอบการไตรมาส 4/54 จะได้รับผลกระทบจากน้ำท่วม แต่อย่างไรก็ตามอุปสงค์ของปูนซีเมนต์และผลประกอบการมีแนวโน้มดีขึ้นหลังระดับน้ำลดลงในช่วงQ1/55 และยังคาดว่ารัฐบาลจะมีแผนฟื้นฟูระยะยาวหลังน้ำลดซึ่งจะเป็นการเพิ่มอุปสงค์ของปูนฯ ดังนั้นจะได้รับปย.โดยตรง ทั้งนี้ได้ปรับประมาณการสำหรับปี 54-56 เพื่อสะท้อนผลประกอบการ 9 เดือนที่แข็งแกร่ง การโอนกลับการตั้งสำรองและอุปสงค์ที่สูงขึ้นในอนาคต และได้ปรับมูลค่าเหมาะสมใหม่(จากเดิม 15.60) โดยมีปัจจัยเสี่ยงคือ การแข่งขันด้านราคาที่สูงขึ้นของปูนฯ วัฏจักร LDPE ของราคาถ่านหินที่สูงขึ้นและเงินบาทอ่อนค่า  "ซื้อ"

  บล.ธนชาต....................GLOW เป้าหมาย 60 บาท น้ำท่วมส่งผลกระทบรุนแรงกว่าที่คาด แต่คงแนะนำ "ซื้อ" ถึงแม้ GLOW จะเป็นหุ้นสาธารูปโภครายเดียวที่กำไรจะเติบโตอย่างแข็งแกร่งจากการขยายกำลังการผลิต (โรงไฟฟ้า GHECO-1 ซึ่งถือหุ้น 65%) ซึ่งจะรับรู้รายได้ในQ2/55 ปัจจัยพื้นบานจะปรับตัวดีขึ้น คาดจะเริ่มดำเนินการได้ภายในสิ้นก.พ55 หากล่าช้าคาดไม่เกิน 1 เดือน และในช่วงล่าช้าจะได้รับเงินชดเชยจากผู้รับเหมา ในขณะที่โครงการ Houay Ho โรงไฟฟ้าพลังน้ำในลาว ล่าสุดจะกลับมาดำเนินงานได้ตามปกติในปี 55 ส่วนกำลังผลิตของโครงการเฟส 5 จะเริ่ม COD อย่างเต็มรูปแบบในปี 56 "ซื้อ".............................TOG ลุ้นรายได้ปี 55 กลับมาพุ่งแตะ 1.5 พันลบ. วางกลยุทธ์ลดราคาขายผลิตภัณฑ์ลงอีก 30-40% จากราคาปกติ หวังเพิ่มปริมาณยอดขายแถมมีลุ้นขยายฐานลูกค้าเพิ่มขึ้น ด้านผลกระทบน้ำท่วมยังไม่น่าห่วง หลังทำประกันคุ้มครองเรียบร้อย เตรียมรับเงินชดเชยความเสียหายเบื้องต้น 92 ลบ. พร้อมมองหาพื้นที่ใหม่ตั้งรง.หนีน้ำท่วม พบว่าราคาหุ้นลงมากแล้วจึงเป็นจังหวะ "ซื้อ" ได้ทั้งนี้แนวรับ 2.70 บาท และต้านแรก 2.80 และถัดไป 2.90 บาท


บล.ดีบีเอส วิคเคอร์ส………………BTS เป้าหมาย 0.90 บาท ครม.มีมติให้กรมธนารักษ์นำรายได้ไปชำระค่าชดเชยงานก่อสร้างให้ BTSC ตามคำพิพากษาฯ (ซึ่งเป็นบ.ย่อยของBTS) มูลค่ารวม 648 ลบ. โดยเป็นบวกในการBTS มีโอกาสจะจ่ายปันผลพิเศษออกมาได้หลังได้รับเงินชดเชยฯ ในQ2/45-55(สิ้นสุด30ก.ย54)บันทึกชดเชยไว้เป็นส่วนหนึ่งของบัญชีรายได้ค้างรับ 1,049 ลบ. "ซื้อ"  


บล.ไอร่า..................CK เป้าหมาย 10 บาท คาดกำไรในปี 54 ยังเติบโตโดดเด่นจากกำไรขายเงินลงทุนใน SEAN กว่า 2,200 ลบ. ซึ่งช่วยชดเชยธุรกิจก่อสร้างที่ยังมีความผันผวน มีBacklog       เพิ่มขึ้นจาก 30,809 ลบ. เมื่อQ3/54 เป็น 44,947 ลบ. เพียงพอต่อการเติบโตของรายได้ไม่ต่ำกว่า 3 ปี ซึ่งส่วนใหญ่จากงานก่อสร้างรถไฟฟ้า 3 โครงการ ขณะที่ CK ยังมีโครงการก่อสร้างเขื่อนไชยะบุรีที่อยู่รอลงนามสัญญา อีก 76,000 ลบ. โดยตามแผนจะมีการก่อสร้างและส่งไฟฟ้าให้แก่ กฟผ.ในปี 2562 -63 (ปัจจุบันรอหนังสือยืนยันจากสปป.ลาว) คาดการลงนามจะทำให้CK มี Backlog โดดเด่นขึ้นถึง 100,000 ลบ.  "ซื้อ"  


 บล.ฟินันเซีย ไซรัส.................KAMART หลังแจ้งเกิดในผลงานไตรมาส 3 มีกำไรสูงสุดที่ 60 ลบ. หนุน 9 เดือนพลิกแรงถึง 81 ลบ. จากขาดทุนปีก่อนที่ 24 ลบ. หลังลุยทัพเต็ม 100% ธุรกิจเดือนเครื่องสำอางค์ ด้านผู้บริหารลั่นไตรมาส 4 แรงต่อรับไฮซีซันต้อนรับปีใหม่ หนุนทั้ปียอดขายเข้าล็อกที่ 500 ลบ. ส่วนกำไรแรงทุบสถิติ "ซื้อเก็งกำไร" หากไม่หลุดแนวรับที่ 1.88 บาท มีโอกาสรีบาวน์แนวต้าน 2.24 บาท